收藏本站
《辽宁大学》 2008年
收藏 | 手机打开
二维码
手机客户端打开本文

当代国际银行业并购与我国银行业战略选择研究

陈凡  
【摘要】: 20世纪90年代以来,随着经济全球化和经济金融化以及金融自由化的不断深入,国际银行业掀起了并购浪潮。此次并购浪潮始于美国,逐渐延伸至日本、欧洲发达国家和东亚、拉美的发展中国家,对全球经济与金融产生了深刻和重大的影响。与此同时,我国银行业的并购行为也不断发生,并且随着我国金融业的全面开放,银行并购进入到了一个崭新阶段。在当前世界范围内银行并购浪潮持续发展的前提下,在我国金融业对外全面开放的条件下,如何准确把握银行业并购的发展规律,并在此基础上结合我国实际,制定有效的银行并购政策措施,对提升我国银行业竞争力、维护金融稳定与金融安全具有十分重要的理论意义与现实意义。 本文首先对银行并购相关理论进行评介,分别从新古典经济学理论、委托代理理论、新制度经济学理论等角度展开。新古典经济学理论包括规模经济理论、市场势力理论、效率理论、价值低估理论、信息和信号理论以及再分配理论。委托代理理论包括降低代理成本理论、自由现金流量假说、自负假说。新制度经济学理论包括制度变迁理论、产权理论、交易费用理论。 其次,本文对当代国际银行业并购浪潮的现状、特点及成因进行分析。首先介绍了国际银行业并购的历程与特点,其次,对当代国际银行业并购浪潮的成因进行分析,由于众多银行并购行为发生在并购双方为上市公司的银行之间,因此,本文首先分析资本市场非线性特征,从资本市场是非线性复杂系统及资本市场投资行为分析两个角度展开,接着从并购双方经理人与股东的角度分析单个银行并购,并进而分析银行业并购浪潮的成因。由于银行并购的传统理论解释与并购实际效果之间存在着差异,并由此产生了所谓的“银行并购悖论”,因此,本文将对这一问题的原因进行分析。 再次,本文对国际银行业并购的效率与效应进行分析。文章将以花旗集团为例,采用财务比率分析方法对银行的并购效率进行实证分析。国际银行业并购的效应分析分别从微观效应、中观效应和宏观效应三个方面展开。银行并购的微观效应包括获得规模经济与范围经济;实现优势互补,获得协同效应;突破进入壁垒,拓展经营边界;单个银行的风险加大;并购带来金融业大幅度减员五个方面。中观效应包括改变国际银行业的整体格局;促进金融业经营体制变迁;提高金融资源集中度,优化金融资源配置;促进金融创新;挽救危机银行,保持金融体系稳定;造成金融监管困难,影响金融安全等五个方面。宏观效应包括提高经济资源配置效率;促进技术进步;促进经济增长;影响中小企业贷款的可得性等四个方面。 接着,本文将对我国银行业既有并购行为进行分析。在回顾我国银行业并购历程的基础上,对我国银行业既有并购行为的特点进行归纳,同时分析我国银行业并购的效应,并指出我国银行业并购过程中存在的障碍。 最后,本文对我国银行业并购的战略选择进行探讨。在分析推进我国银行业并购必要性的基础上,从国有股份制商业银行、中小股份制商业银行、城市商业银行以及跨国并购的角度,提出推进并购的微观策略。最后,提出推进我国银行业并购的制度建设建议,分别从注重提高并购后的整合能力和完善制度环境建设两个方面展开。
【学位授予单位】:辽宁大学
【学位级别】:博士
【学位授予年份】:2008
【分类号】:F832.2

【相似文献】
中国期刊全文数据库 前10条
1 潘利;蔡世峰;;广东企业并购重组中的制约因素分析[J];广东经济;2011年07期
2 施卫华;;抢抓并购重组机遇 做大做强广东企业[J];广东经济;2011年07期
3 马福昌;;并购重组的广东模式与发展趋势[J];广东经济;2011年07期
4 崔智生;李鑫;;产业转型背景下的上市公司并购重组[J];中国金融;2011年16期
5 刘培培;;国际国内产业企业并购重组的趋势及特征[J];广东经济;2011年07期
6 ;国资委:中国将改进并购重组法律 法规促进国企改革[J];科技与企业;2004年01期
7 张伟成;;国有企业并购重组工作的有益探索[J];国有资产管理;2010年10期
8 谢企华;;战略并购——中国企业发展的必要选择[J];科技与企业;2004年01期
9 赵立新;刘萍;;专业价值评估促进上市公司并购重组健康发展[J];中国财政;2011年13期
10 邓建平;曾勇;何佳;;关联并购重组:根源与后果[J];管理学报;2011年08期
中国重要会议论文全文数据库 前10条
1 马卫京;孙海波;王一霖;;全国工商联并购公会发展报告[A];中国商会发展报告 No.2[C];2008年
2 招商银行总行战略发展部课题组;许世清;庞东;;国际银行业运行:特色、经验与借鉴[A];第八届国有经济论坛:中国商业银行深化改革与管理创新学术研讨会论文集[C];2008年
3 陈文伟;;迎接中小企业并购重组的异军突起——兼析中小企业并购重组的特点[A];2009中华全国律师协会经济专业委员会年会论文集[C];2009年
4 蒋定之;;我国银行业改革发展三十年[A];改革开放三十年:保险、金融与经济发展的经验和挑战——北大赛瑟(CCISSR)论坛文集·2008[C];2008年
5 金山;陈盈如;;上市公司并购重组中法律与财务会计对接评析[A];第三届中国律师论坛论文集(实务卷)[C];2003年
6 ;李荣融:加大并购重组力度优化国有经济布局[A];中国物流与采购联合会会员通讯总第33期-52期(2003年2月-12月)[C];2003年
7 ;01~05年国内汽车业并购重组大事件回顾[A];2006年度中国汽车摩托车配件用品行业年度报告[C];2006年
8 郭政;季丹;;基于先进质量文化引导的企业并购[A];质量——持续发展的源动力:中国质量学术与创新论坛论文集(下)[C];2010年
9 韦省民;张爱荣;;上市公司并购绩效持续性研究[A];2004年中国管理科学学术会议论文集[C];2004年
10 ;中国民营企业并购报告[A];中国民营经济发展报告 No.4(2006-2007)[C];2007年
中国重要报纸全文数据库 前10条
1 萧湘;并购重组或成重头戏?[N];北方经济时报;2005年
2 申屠 青南;我国钢铁业进入并购重组阶段[N];中国矿业报;2005年
3 主持人 吕兵;并购重组:聚力拓开全球竞争新途[N];中国冶金报;2005年
4 早报记者 封欣 实习生 徐永刚;并购重组或是科龙“重生”之路[N];东方早报;2005年
5 记者 李导 $$ 嘉宾 海通证券研究所所长助理 吴淑琨 远东证券公司研发中心高级分析师 顾丽文;G时代并购重组将成主旋律[N];上海证券报;2005年
6 龚月;电力企业并购重组加速[N];中国企业报;2008年
7 记者 金鹏 通讯员 方治;43家企业并购重组“突出重围”[N];嘉兴日报;2008年
8 赵浩;湖北将力推企业并购重组[N];中国证券报;2009年
9 本报记者 田志明;并购重组:赢利预期想象空间无限[N];南方日报;2009年
10 本报记者 余祖江;新一轮并购重组升温 大企业寻求资本突围[N];通信信息报;2009年
中国博士学位论文全文数据库 前10条
1 陈凡;当代国际银行业并购与我国银行业战略选择研究[D];辽宁大学;2008年
2 胡可果;中国上市公司非市场化并购重组及其监管研究[D];辽宁大学;2012年
3 席鑫;并购对公司价值的溢出效应[D];吉林大学;2010年
4 杨君慧;中国上市公司连续并购的市场反应研究[D];东华大学;2012年
5 周业旺;基于复杂性科学的交通运输企业匹配并购研究[D];武汉理工大学;2010年
6 李沐纯;并购对企业技术创新的影响[D];华南理工大学;2010年
7 刘细良;跨国公司在华并购与政府规制研究[D];湖南大学;2010年
8 赵显亮;我国证券公司并购重组研究:政府主导还是市场主导?[D];江西财经大学;2010年
9 周恩静;中外银行并购比较研究[D];西南财经大学;2012年
10 莫申江;并购变革背景下的伦理型领导及其效能机制研究[D];浙江大学;2012年
中国硕士学位论文全文数据库 前10条
1 崔荣;我国银行业并购重组分析——从国际银行并购看我国银行业整合趋势[D];对外经济贸易大学;2002年
2 许君;我国上市公司并购的价值再造效应分析[D];北方工业大学;2010年
3 魏娜;企业并购能力动态分析研究[D];北京交通大学;2011年
4 马勇;上市公司并购重组及其案例分析[D];清华大学;2004年
5 李继萍;企业并购的税负问题研究[D];郑州大学;2010年
6 田琦;中国上市公司并购重组问题研究[D];首都经济贸易大学;2002年
7 李红苓;国际金融业的并购重组及对我国银行业并购重组的战略分析[D];西北大学;2001年
8 谢科洋;并购重组中律师的角色与作用[D];上海交通大学;2010年
9 李洪亮;煤炭行业并购财务风险问题研究[D];河南理工大学;2010年
10 张维;JK集团并购CX公司案例分析[D];郑州大学;2010年
 快捷付款方式  订购知网充值卡  订购热线  帮助中心
  • 400-819-9993
  • 010-62791813
  • 010-62985026