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《南京理工大学》 2009年
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基于模糊区间的Minimax规则下的证券投资组合模型

朱盼盼  
【摘要】: 经典的Markowitz投资组合理论可视为建立在M-V规则下的投资组合理论。近来,基于Minimax规则下的投资组合问题受到越来越多学者的关注和研究。本文研究基于模糊区间的Minimax规则下的证券投资组合模型。由于市场上存在着各种各样的不确定性,对于证券的期望收益率,投资者难以给出一个精确的值。区间数作为一类特殊的模糊数,是处理该类不确定性问题的有力工具。因此,在Minimax规则下,研究基于模糊区间数的投资组合问题是有意义的。 首先,本文假设证券的收益率不再是一个确定的值,而是在一个区间内变动。利用Minimax规则,将证券当期收益率与期望收益率的差的绝对值作为风险度量的标准,在此基础上建立了基于模糊区间的Minimax规则下的证券投资组合模型。 其次,引入模糊区间数的序关系,将带有模糊收益率的模型转化成可以求解的清晰数规划问题,从而得到模型的区间解。通过比较可知,本文所得最优解优于现有非模糊意义下的最优解。 最后,本文将模型拓展到带有交易费用的情况。利用类似的方法,给出该模型解的区间形式。该模型可视为通常Minimax规则下投资组合模型的一个自然推广。
【学位授予单位】:南京理工大学
【学位级别】:硕士
【学位授予年份】:2009
【分类号】:F224;F830.91

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【引证文献】
中国期刊全文数据库 前2条
1 吴锦桂;李荣钧;;存在融资的模糊决策投资组合模型的研究及应用[J];工业工程;2011年03期
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【参考文献】
中国期刊全文数据库 前1条
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【共引文献】
中国期刊全文数据库 前10条
1 苗强;张学友;毛军军;;基于模糊语言判断矩阵的多目标博弈研究[J];合肥师范学院学报;2010年03期
2 毛军军;贾静丽;张纪强;孙丽;;基于一种新的信息熵的区间直觉模糊集多属性决策分析[J];合肥师范学院学报;2011年06期
3 王长建;李秀琴;;基于不确定语言型多属性决策的承包商选择[J];安防科技;2009年09期
4 邹永红;谭建林;;基于灰色关联度的DTOPSIS方法在水稻优选中的应用[J];安徽农业科学;2011年19期
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7 柏明国;;绿色供应商选择研究[J];安徽工业大学学报(社会科学版);2010年01期
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10 罗玲莉;潘俊;安志娴;邹文基;;基于区间数排序的水环境质量评价方法研究[J];环境科学与管理;2010年02期
中国重要会议论文全文数据库 前10条
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中国博士学位论文全文数据库 前10条
1 窦亚玲;基于直觉模糊集的多约束网络路由决策方法研究[D];华中科技大学;2010年
2 冯缨;中小企业电子商务采纳—实施—评价影响因素及方法研究[D];江苏大学;2010年
3 房霄虹;城市轨道交通网络化运输组织协调理论及方法研究[D];北京交通大学;2011年
4 闫中敏;Deep Web数据获取问题研究[D];山东大学;2010年
5 张相贤;基于极值理论的金融资产配置研究[D];东华大学;2011年
6 曾献辉;服饰智能适配系统的研究与应用[D];东华大学;2010年
7 汤怀志;公路建设用地集约利用研究[D];中国地质大学(北京);2011年
8 许洪贵;基于科学发展的高新技术企业绩效评价及应用研究[D];北京交通大学;2011年
9 曹芳;电力市场体系协调运作模式研究与实证分析[D];华北电力大学(北京);2011年
10 孙中皋;无线传感器网络能量高效路由协议研究[D];大连海事大学;2011年
中国硕士学位论文全文数据库 前10条
1 王金凤;多阶段投资组合模型及其算法的研究[D];南昌航空大学;2010年
2 潘俊任;基于相似度的模糊推理算法研究[D];浙江理工大学;2010年
3 卢艳爽;水面无人艇路径规划算法研究[D];哈尔滨工程大学;2010年
4 王旭东;多置信水平Worst-case条件风险模型及其应用[D];长沙理工大学;2010年
5 刘小晶;基于模糊语言偏好表示的群体决策支持评价方法研究[D];华东师范大学;2010年
6 衡传杰;不同风险测度下股价服从分式布朗运动的最优投资组合选择[D];南京财经大学;2010年
7 余银;基于模糊灰关联投影法的深基坑支护方案优选[D];浙江大学;2011年
8 杨森;异构无线网络垂直切换关键技术研究[D];解放军信息工程大学;2010年
9 方蕾;模糊控制器在股票投资中的应用研究[D];武汉理工大学;2010年
10 李小春;保险资金投资组合方法比较[D];武汉理工大学;2010年
【同被引文献】
中国期刊全文数据库 前8条
1 陈炜;张润彤;杨玲;;存在融资条件下证券组合选择的一种模糊决策方法[J];北京交通大学学报(社会科学版);2007年01期
2 马淑兰;;基于模糊决策的模糊投资组合选择模型研究[J];佛山科学技术学院学报(自然科学版);2009年02期
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5 陈华友;赵玉梅;;基于区间数的证券组合投资模型研究[J];大学数学;2007年01期
6 岳伟;贺兴时;;区间规划在证券投资组合问题中的运用[J];价值工程;2007年09期
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8 曾建华,汪寿阳;一个基于模糊决策理论的投资组合模型[J];系统工程理论与实践;2003年01期
中国硕士学位论文全文数据库 前2条
1 张金利;模糊动态投资组合模型研究[D];天津大学;2007年
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【二级参考文献】
中国期刊全文数据库 前2条
1 史树中,杨杰;证券组合选择的有效子集[J];应用数学学报;2002年01期
2 史树中,杨杰;不允许卖空证券组合选择的有效子集[J];应用数学学报;2003年02期
【相似文献】
中国期刊全文数据库 前10条
1 杨舸;闵晓平;;现代投资组合理论的基础与前沿分析[J];海南金融;2006年11期
2 王宝;肖庆宪;;基于Copula函数的动态投资组合研究[J];统计与决策;2009年05期
3 熊和平;徐绪松;;投资期限的长度对投资组合选择的影响[J];预测;2006年02期
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6 罗放华;涂守才;;基于投资组合理论的中小企业投资策略分析[J];湖南农业大学学报(社会科学版);2007年02期
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10 谢晓闻;;关于现代投资组合理论研究的文献综述[J];商场现代化;2010年23期
中国重要会议论文全文数据库 前10条
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2 孙克任;;西方现代投资组合理论与我们当前的投资策略[A];2001年中国管理科学学术会议论文集[C];2001年
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4 李余兵;基于定性仿真的车身概念装配工艺规划与设计决策研究[D];上海交通大学;2007年
5 刘玉青;移动商务风险要素分析与规避策略研究[D];华中科技大学;2011年
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1 朱盼盼;基于模糊区间的Minimax规则下的证券投资组合模型[D];南京理工大学;2009年
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4 石敏;我国住房公积金财务运作模式研究[D];天津财经大学;2008年
5 黄宏;马丁可利中国基金投资策略研究[D];电子科技大学;2008年
6 蔡斐;基于改进遗传算法的投资组合研究[D];内蒙古大学;2009年
7 卞淑娟;中国证券投资风险的VaR管理和实证分析[D];对外经济贸易大学;2006年
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10 闫建华;鞅分析及其在最优投资组合中的应用[D];哈尔滨理工大学;2005年
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