收藏本站
《海南师范大学》 2017年
收藏 | 手机打开
二维码
手机客户端打开本文

扩散风险模型最优分红与融资及再保险策略

李金芸  
【摘要】:保险公司都致力于寻找相应的方法来减少公司所承担的风险.其中再保险就是是保险公司减少风险的一种行之有效的办法.但是如果保险公司为了降低风险而签订了再保险协议,那么该公司的收益也会随之降低.近几年,考虑如何通过再保险策略和分红策略来权衡公司的风险和收益成为一个热点问题.本文运用了随机控制理论、最优策略理论和HJB方程等数学理论来研究保险公司的最优再保险、分红和融资的决策.文章中分别考虑了一般的扩散过程和带有负债型扩散过程的比例再保险、有界分红和融资的最优策略.我们的目标是找到使得破产时期望分红与期望融资的差达到最大的策略,并给出相应策略的显示表达式.在一般的扩散模型的基础上,模型的风险和收益的增加或减少可以通过控制比例再保险、有界分红和强制融资策略来达到,当资产到达某个给定值的时候进行分红,使得破产时期望分红与期望融资的差值最大,即找到最优的值函数(期望折现分红减去期望折现融资的最大值).通过求解模型相应的HJB方程,我们得到了最优值函数和最优策略的显示表达式.在带有负债型扩散模型的基础上,考虑了通过控制比例再保险、有界分红和融资权衡模型的风险和收益,当资产到达某个给定值的时候进行分红,使得破产时的期望分红减去期望融资最大,即找到最优的值函数(期望折现分红减去期望折现融资的最大值).考虑了两个不同的最优控制问题,第一个是在不融资情况下,找到相应的值函数和最优策略,第二个是在融资的条件下,找到相应的值函数和最优策略.最后分析两种情况,得到了一般情况下的随机控制问题的解,给出了什么条件下选择融资,什么条件下选择不融资最有利.
【学位授予单位】:海南师范大学
【学位级别】:硕士
【学位授予年份】:2017
【分类号】:F840.31;O211.67

【参考文献】
中国期刊全文数据库 前1条
1 林祥;杨鹏;;扩散风险模型下再保险和投资对红利的影响[J];经济数学;2010年01期
中国硕士学位论文全文数据库 前1条
1 王丹;保险公司最优投资和再保险策略[D];燕山大学;2014年
【共引文献】
中国期刊全文数据库 前7条
1 杨鹏;;Ornstein-Uhlenbeck模型的最优再保险和投资[J];系统科学与数学;2016年12期
2 孙宗岐;刘宣会;陈思源;冀永强;;动态VaR约束下带有界分红的最优再保策略[J];云南民族大学学报(自然科学版);2016年05期
3 聂高琴;;常数红利下带税收的最优投资与再保险策略[J];价值工程;2015年01期
4 杨鹏;;边界分红策略下跳-扩散风险过程的最优投资[J];重庆师范大学学报(自然科学版);2013年06期
5 杨鹏;;基于交易费用的最优比例再保险和投资最大化边界红利[J];商业时代;2013年06期
6 杨鹏;;具有阀值分红策略的最优投资问题探讨[J];统计与决策;2012年21期
7 杨鹏;林祥;;带交易费用的最优投资和比例再保险[J];经济数学;2011年02期
中国硕士学位论文全文数据库 前1条
1 李金芸;扩散风险模型最优分红与融资及再保险策略[D];海南师范大学;2017年
【二级参考文献】
中国硕士学位论文全文数据库 前2条
1 刘素宏;保险公司最优投资与再保险策略研究[D];燕山大学;2010年
2 杨鹏;风险模型的最优投资和再保险[D];中南大学;2009年
【相似文献】
中国期刊全文数据库 前10条
1 邓志民;再保险定价研究[J];五邑大学学报(自然科学版);2005年03期
2 邓志民;再保险调整模型的研究[J];南开大学学报(自然科学版);2005年01期
3 邓志民;;投资影响下的再保险策略[J];数学杂志;2006年02期
4 何柳;;再保险及再保险市场存在问题分析和建议[J];科技致富向导;2012年09期
5 姜鲁宁;;我国巨灾风险再保险中的分配机制研究[J];上海经济研究;2009年07期
6 沈亚男;;鞅在再保险风险模型中的应用[J];商业经济;2011年24期
7 郑鸬捷;;基于投资的我国再保险预测性定价新探讨[J];经济数学;2012年01期
8 常健;;两相依风险模型下的最优再保险[J];南京邮电大学学报(自然科学版);2008年06期
9 蒋立军;;一个中小企业融资再保险的定价模型[J];数学理论与应用;2010年02期
10 齐芯;;一种理想再保险模型中最佳自留额的选取[J];中国高新技术企业;2009年13期
中国重要会议论文全文数据库 前10条
1 简育宗;席友;;财务再保险与偿付能力最适边界和可解决域分析[A];金融危机:监管与发展——北大赛瑟(CCISSR)论坛文集·2009[C];2009年
2 李新天;郑鸣;;论再保险的法律规制与立法展望[A];中国商法年刊(2007):和谐社会构建中的商法建设[C];2007年
3 李晓翾;傅宝丽;;论超赔再保险的随机定价方法[A];金融危机:监管与发展——北大赛瑟(CCISSR)论坛文集·2009[C];2009年
4 赵桂芹;吴洪;;中国财产险公司的再保险决策动机——基于分位数回归方法的实证分析[A];中国保险学会第二届学术年会入选论文集(理论卷2)[C];2010年
5 熊福生;;最优再保险分析[A];金融危机:监管与发展——北大赛瑟(CCISSR)论坛文集·2009[C];2009年
6 张乾红;;论SPRV~①再保险的风险锁定[A];2004年上海市保险学会年会论文集——暨上海市保险学会成立20周年和《上海保险》创刊20周年纪念[C];2004年
7 王惠庆;张昉;陈良华;;投资影响下的再保险定价研究——基于一类索赔量与索赔时间间隔相依的风险模型[A];中国保险学会第二届学术年会入选论文集(理论卷2)[C];2010年
8 李亚敏;王浩;;上海世博会:保险业的新机遇——一个营造中国保险业国际竞争力的系统视阈[A];上海市社会科学界第五届学术年会文集(2007年度)(经济·管理学科卷)[C];2007年
9 刘进明;应怀樵;沈松;应明;;数字式随机控制软件的研发[A];第二十一届全国振动与噪声高技术及应用学术会议论文集[C];2008年
10 司徒荣;;带跳金融市场的最优消费之一种解法——随机控制的拉格朗日乘子法[A];1997年中国控制会议论文集[C];1997年
中国重要报纸全文数据库 前10条
1 唐汇龙 许闲;德国加强对再保险的直接监管[N];中国保险报;2005年
2 郑云瑞;解析再保险与直接保险的关系[N];国际金融报;2004年
3 本报记者 王凌云;打造再保险市场竞争格局[N];市场报;2002年
4 本报记者 陈恳;财务再保险掀利润转移魔盒 中国暂未设防[N];21世纪经济报道;2005年
5 中再国际部;事后再保险:甩掉石棉赔款 未了责任的新途径[N];中国保险报;2002年
6 孟龙;关于再保险的监管规则[N];中国保险报;2003年
7 记者 仝春建;刘丰:积极发挥再保险稳定市场的作用[N];中国保险报;2009年
8 本报记者 仝春建;国内再保险人不应只做“幕后英雄”[N];中国保险报;2009年
9 兰宏阳 张斌;国外财务再保险的发展及对中国的启示[N];中国保险报;2010年
10 李慧;建立财务再保险的合理利用机制[N];中国保险报;2010年
中国博士学位论文全文数据库 前10条
1 陈律;最优投资再保险策略的相关研究[D];华东师范大学;2017年
2 刘宽亮;再保险创新及其监管研究[D];南开大学;2009年
3 王伟;再保险监管研究[D];复旦大学;2008年
4 高舜嘉;我国财险再保险供求与市场再造研究[D];厦门大学;2008年
5 崔伟;扭曲风险测度下的最优再保险模型[D];北京大学;2012年
6 邱波;金融化趋势下的中国再保险产品发展研究[D];南开大学;2008年
7 肖晴初;EUT与最优再保险:基于整体市场的研究[D];中南大学;2010年
8 于洋;一类带停时的奇异型随机控制问题之研究[D];北京交通大学;2011年
9 张帅琪;几类风险模型随机控制问题的研究[D];中南大学;2012年
10 徐猛;N人雪堆博弈模型的第三种策略引入及其影响探究[D];浙江大学;2017年
中国硕士学位论文全文数据库 前10条
1 李金芸;扩散风险模型最优分红与融资及再保险策略[D];海南师范大学;2017年
2 叶征仪;在华再保险企业的财务分析[D];复旦大学;2014年
3 马曹延;非寿险精算在再保险中的应用[D];云南财经大学;2015年
4 杨艳;复合二项风险模型破产赤字的研究[D];燕山大学;2016年
5 程果;基于VaR准则下的最优互惠再保险策略的研究[D];山东师范大学;2016年
6 李昆明;基于尾部分布的再保险定价分析[D];西南财经大学;2016年
7 杨博;方差相关原理和王保费原理下的再保险最优自留额探究[D];新疆大学;2016年
8 王晔;新常态下的我国保险证券化研究[D];对外经济贸易大学;2016年
9 闫珍;投资影响下的最优再保险模型研究[D];吉林大学;2010年
10 张雯婷;个体理赔模型下最优再保险问题的研究[D];吉林大学;2011年
 快捷付款方式  订购知网充值卡  订购热线  帮助中心
  • 400-819-9993
  • 010-62791813
  • 010-62985026