收藏本站
收藏 | 手机打开
二维码
手机客户端打开本文

我国证券投资基金的风险及其管理

高立新  
【摘要】: 风险及其管理是证券市场上历久弥新的重大理论课题,也是证券市场上的投资者必须时刻面对的现实问题。世纪之交,在全球范围内出现的金融危机,使我们比以往任何时候都深切地感受到金融风险的巨大破坏性。在深化金融体制改革和加入“WTO”的背景下,作为经济发展血液的我国金融市场,将会在经济市场化、国际化的发展进程中表现出前所未有的复杂性和敏感性。证券投资基金是我国证券市场上新兴的重要投资主体和投资形式,也是未来我国重点发展的新兴投资力量,作为证券市场的重要组成部分,我国的证券投资基金同样面临着极其特殊而复杂的体制背景和市场环境。由此,使我国的投资基金在发展过程中面临着极其特殊的风险环境、风险状况以及风险管理策略。从我国的现实情况出发,从风险分析、度量、评估、控制等角度对投资基金的风险问题进行广泛而深入的理论研究和实证分析,不仅对于丰富、发展金融风险理论具有积极意义,而且对于指导我国投资基金的健康发展也具有重要的实践作用。 本文大体分为十三章内容。第一章主要从理论角度,对风险与收益的概念及相应关系进行理论分析。第二章至第三章,主要从一般意义上对证券投资基金的风险特征、种类、形成、识别以及风险管理的目标、原则、策略等问题进行分析和论述。第四章主要介绍和分析了美国投资基金的风险及其管理状况以及对我国的借鉴和启示。第五章至第十一章主要对我国证券投资基金的制度性、市场性风险及其管理等进行了理论分析和实证研究。第十二章主要对我国私募证券投资基金的产生、发展、风险及其管理问题进行分析研究。第十三章主要对金融衍生工具与投资基金风险管理的相互作用和关系进行研究。 本文通过对我国证券投资基金风险及其管理的分析和研究,试图构建较为完整的我国证券投资基金风险及其管理的理论框架体系,并在此前提上形成实证分析研究的基础。围绕这一问题,本文进行了探索性的尝试和努力。在研究思路上,本文运用现代制度经济学的理论成果和方法,对我国投资基金的制度性风险进行了分析,运用市场分形理论对我国投资基金面临的市场风险进行了探索性的研究和实证分析。在研究方法上,本文采取理论研究与实证分析相结合,定性研究与定量分析相结合,逻辑论证与数理统计相结合,系统性分析与个案解剖相结合的方法等,较为系统和深入地阐述了我国证券投资基金的风险及管理问题。对证券投资基金风险及其管理问题的研究是一项庞大而复杂的系统工程,本人在这方面的研究可谓浅尝之举、蜻蜒点水。同时,由于主客观方面的因素限制,本人在研究这一问题时,遇到了诸如经济理论与研究方法的适用性,历史数据的稀少,数理统计及模型的准确性等问题和困难。希望各位专家和业内人士给予批评指正,本人将会在今后的研究和实践中躬求卓见,不断提高。


知网文化
【相似文献】
中国期刊全文数据库 前20条
1 李亮,张湘毛;我国证券投资基金的发展取向[J];青海金融;1998年07期
2 伍建民,邓振春;发展证券投资基金的基本思路[J];投资研究;1998年03期
3 林静;浅析我国证券投资基金的发展[J];上海金融学院学报;1998年02期
4 卫霞,康建胜;试论证券投资基金中政府行政监管职能的运用[J];甘肃理论学刊;2004年05期
5 杨松;关于发展证券投资基金的立法思考[J];社会科学辑刊;1994年05期
6 陈维权;浅论开放式证券投资基金的发展及对策[J];广西金融研究;2001年08期
7 李侠;证券投资基金:先进的大众投资工具[J];中国工商;1998年05期
8 巴曙松,陈华良;证券投资基金税收政策的比较研究及其借鉴[J];学术月刊;2004年09期
9 孙小芬,王国民;我国证券投资基金市场中存在的问题及发展思路[J];广东审计;1998年07期
10 陈宇;中国证券投资基金的模式选择[J];首都经济贸易大学学报;2002年04期
11 孔维东;证券投资基金参与上市公司治理的障碍与对策分析[J];市场周刊.研究版;2005年06期
12 赵西卜,赵山忠;证券投资基金——适合中小投资者的投资工具[J];商业会计;2001年01期
13 汪五一;我国证券投资基金大发展的激励因素与制约因素的分析[J];上海海运学院学报;1999年02期
14 杜伟锦,胡海涛,高萍;对我国证券投资基金功能和作用的实证分析[J];华东经济管理;1999年05期
15 梅阳春,陈红,张菊香;对我国证券投资基金发展问题的探讨[J];武汉水利电力大学学报(社会科学版);2000年04期
16 徐峰,殷晓东;证券投资基金和产业投资基金的协调发展模式分析[J];市场论坛;2005年03期
17 初诚;;透视投资基金——访中央财经大学证券期货研究所所长贺强[J];中国经贸;1998年07期
18 ;开元证券投资基金1998年年度报告[J];中国信用卡;1999年06期
19 潘蒙红;论基金在二级市场中的“夹板效应”[J];上海青年管理干部学院学报;2002年04期
20 杨代新;证券投资基金和中国股市的开放转型[J];经济工作导刊;2003年09期
中国重要会议论文全文数据库 前10条
1 邹定斌;;我国证券投资基金的风险管理对策研究[A];“中国视角的风险分析和危机反应”——中国灾害防御协会风险分析专业委员会第四届年会论文集[C];2010年
2 徐洪才;;对证券投资基金试点的十点认识[A];21世纪股份制与证券发展战略研讨会暨股份制与证券研究会成立十周年纪念论文专辑[C];1999年
3 黄炳艺;;基于Count Panel Data模型的证券投资基金持股偏好实证研究[A];第七届全国财务理论与实践研讨会论文集[C];2008年
4 刘宏;刘荔;于兰筠;;证券投资基金投资价值评估[A];全国高校价值工程研究会2001学术年会优秀论文、大连理工大学2001届MBA优秀论文专辑[C];2001年
5 潘涛;;运用套期保值理论进行投资基金的市场风险管理:基于我国金融一体化趋势背景的研究[A];风险管理与经济安全:金融保险业的视角——北大CCISSR论坛文集·2006[C];2006年
6 任万兴;折喜芳;崔巍岚;;证券投资基金的立法模式——兼评《证券投资基金法(草案)》[A];中国商法年刊第三卷(2003)[C];2003年
7 刘丹冰;;投资基金立法中的投资者保护[A];中国商法年刊第三卷(2003)[C];2003年
8 王里克;舒华英;刘秀新;;基于熵原理的证券投资基金绩效综合评价研究[A];中国优选法统筹法与经济数学研究会第七届全国会员代表大会暨第七届中国管理科学学术年会论文集[C];2005年
9 赵秀娟;汪寿阳;;中国证券投资基金运行效率实证研究[A];科学发展观与系统工程——中国系统工程学会第十四届学术年会论文集[C];2006年
10 樊鸿雁;;中国证券投资基金的道德风险及控制[A];创新·发展·和谐——河北省第二届社会科学学术年会论文专辑[C];2008年
中国博士学位论文全文数据库 前10条
1 高立新;我国证券投资基金的风险及其管理[D];中国社会科学院研究生院;2003年
2 王学明;我国证券投资基金投资行为研究[D];中南大学;2010年
3 王普;我国证券投资基金的理论和实证研究[D];复旦大学;2003年
4 刘月珍;我国证券投资基金绩效及发展研究[D];浙江大学;2002年
5 杨学兵;中国证券投资基金绩效及其经济效应研究[D];山东大学;2005年
6 于宏凯;中国股票市场内生稳定机制构建研究[D];厦门大学;2008年
7 吴伟;证券投资基金法律问题及其跨国活动法律监管研究[D];中国政法大学;2003年
8 陈四汝;公司型证券投资基金法人治理结构研究[D];中国社会科学院研究生院;2001年
9 赵萌;证券投资基金的策略性交易行为与股价波动[D];暨南大学;2011年
10 王学军;基金业绩评价研究[D];厦门大学;2002年
中国硕士学位论文全文数据库 前10条
1 李长宏;证券投资基金若干法律问题研究[D];中国政法大学;2001年
2 程远凤;我国证券投资基金法律机制研究[D];西北大学;2003年
3 刘英明;证券投资基金相关财务问题研究[D];东北财经大学;2002年
4 胡波;证券投资基金法律架构的比较研究[D];对外经济贸易大学;2003年
5 朱九龙;证券投资基金传统投资资产组合策略研究[D];河海大学;2003年
6 邹宇帅;我国证券投资基金投资行为及其市场影响研究[D];暨南大学;2011年
7 常虹;投资组合理论在我国证券投资基金中的应用及实证研究[D];西安理工大学;2003年
8 杨越;证券投资基金法律监管研究[D];中国政法大学;2004年
9 李蓓;我国证券投资基金选股择时能力研究[D];暨南大学;2011年
10 徐强;中国证券投资基金的经济分析[D];东北财经大学;2002年
中国重要报纸全文数据库 前10条
1 中国证监会基金部;监管部门如何监管证券投资基金[N];中国证券报;2000年
2 国务院发展研究中心 巴曙松;证券投资基金:推动中国现代理财文化发展的“鲶鱼”[N];江苏经济报;2004年
3 国信证券研究策划中心 袁野;步伐正在加快 立法仍是关键[N];证券时报;2001年
4 潘峰;软银瞄上中国上市公司[N];证券日报;2003年
5 张瑞红;我国证券投资基金现状及发展研究[N];山西经济日报;2000年
6 范金定 杨富伟;证券投资基金想说爱你不容易[N];中国信息报;2001年
7 易非;基金景业转开方案获批[N];中国证券报;2007年
8 王雪奇 记者 刘景鹏;太平洋安泰获准提高证券投资基金比例[N];中国保险报;2000年
9 潘 峰;中小企业板遭遇“无情流水”[N];证券日报;2004年
10 西南证券 张刚;各机构纷纷增仓持股偏好继续分化[N];中国证券报;2005年
中国知网广告投放
 快捷付款方式  订购知网充值卡  订购热线  帮助中心
  • 400-819-9993
  • 010-62982499
  • 010-62783978