收藏本站
收藏 | 手机打开
二维码
手机客户端打开本文

信用风险结构模型的理论方法及实证研究

王小华  
【摘要】: 进入九十年代以来,几次大的金融危机给世界经济带来了巨大的影响和损失,引起了世界金融业对金融风险特别是信用风险管理的高度重视,于是国外学者开发出了一系列定量测定和管理信用风险的模型,信用风险结构模型就是其中一类重要的信用风险量化模型,这些量化模型为国外金融机构防范现代信用风险发挥了重要的作用。随着我国加入了WTO和我国金融市场的深入发展,我国金融机构在定量测定和管理信用风险方面亟待提高,本文研究的目的正是希望通过对信用风险结构模型理论方法的考察和实证研究,为我国金融机构在防范和管理信用风险方面提供一点参考。因此,本文对信用风险结构模型的建模方法进行了深入的考察,并将Leland-Toft模型应用于我国的实证研究,进行了有益的探索,本文的研究成果和创新工作主要表现在以下三个方面: 第一,本文比较全面系统的阐述了Merton模型,Longstaff-Schwartz模型和Leland-Toft模型三个最具代表性的信用风险结构模型的构建思路,对这三个模型的区别和特点进行了深入的考察,并给出各模型计算预期违约率的数学公式和方法。这在一定程度上弥补了当前国内对信用风险结构模型研究的不足。


知网文化
【相似文献】
中国期刊全文数据库 前20条
1 周子元;邓雁;;基于结构模型的信用风险研究综述[J];金融发展研究;2009年11期
2 赵静;肖庆宪;;企业债券组合的优化问题研究[J];数学的实践与认识;2006年08期
3 吴恒煜;公司信用风险的KMV模型述评[J];广东行政学院学报;2005年01期
4 王小华,邵斌;基于Leland-Toft模型的我国上市公司信用风险研究[J];财经研究;2005年08期
5 易传和;薛珊;;我国房地产上市公司预期违约率的I~2模型度量[J];求索;2010年08期
6 张智梅;章仁俊;;KMV模型的改进及对上市公司信用风险的度量[J];统计与决策;2006年18期
7 孙连友,胡海鸥;宏观经济波动与信用风险:结构模型[J];财经理论与实践;2005年01期
8 顾乾屏;孙晓昆;吴斌;张林;;信用风险的两阶段非线性变量边界Logit模型实证研究[J];系统管理学报;2008年06期
9 曹黄;;基于KMV模型的我国上市公司信用风险实证研究[J];东方企业文化;2011年10期
10 刘玲;周子元;;基于违约距离的上市公司信用风险研究——以制造业为例[J];湖北师范学院学报(哲学社会科学版);2010年02期
11 戴立勇;;商业银行贷款定价中的信用风险评价问题初探[J];西部金融;2007年08期
12 陈莎莎;黄蕊;袁烨;;KMV模型在我国上市公司信用风险评级中的应用[J];现代商业;2010年02期
13 周宏;杨萌萌;李远远;;企业债券信用风险影响因素研究评述[J];经济学动态;2010年12期
14 蒋正权;张能福;;KMV模型的修正及其应用[J];统计与决策;2008年09期
15 王涛;;基于KMV模型的商业银行信用风险研究[J];科技广场;2009年06期
16 胡赛立;;现代信用风险度量模型的比较分析[J];决策与信息(财经观察);2008年05期
17 黄石;黄长宇;;我国企业债券市场信用风险评级研究[J];当代经理人(中旬刊);2006年21期
18 王建稳;梁彦军;;基于KMV模型的我国上市公司信用风险研究[J];数学的实践与认识;2008年10期
19 彭大衡;张聪宇;;市场分割条件下KMV模型的改进与实证分析[J];统计与信息论坛;2011年05期
20 刘广应;;基于VaR的信用风险定价[J];南京审计学院学报;2010年03期
中国重要会议论文全文数据库 前10条
1 李丽;周宗放;赖娟;杨杰;张绍宗;肖磊;;关联担保下母子公司信用风险传染分析[A];第五届(2010)中国管理学年会——商务智能分会场论文集[C];2010年
2 梁丽;郭成;;中学生负面学业自我及其预测因子模型的初步构建[A];第十二届全国心理学学术大会论文摘要集[C];2009年
3 薛风平;;区域创新能力结构及其非线性测评模型[A];第十一届中国管理科学学术年会论文集[C];2009年
4 刘静琳;李桂君;;项目间知识共享:量表与模型[A];第十二届中国管理科学学术年会论文集[C];2010年
5 李莉;齐娜;;耳廓结构模型声学特性的测量[A];泛在信息社会中的声学——中国声学学会2010年全国会员代表大会暨学术会议论文集[C];2010年
6 邓祖涛;;基于结构模型的乡村旅游地游客满意度研究——以湖北梁子湖旅游区为例[A];第十五届全国区域旅游学术开发研讨会暨度假旅游论坛论文册[C];2010年
7 党延忠;;一种基于电子表格的决策支持系统新模型——核心辐射模型[A];系统工程与可持续发展战略——中国系统工程学会第十届年会论文集[C];1998年
8 李艺敏;蒋艳菊;李新旺;;大学生孤独感结构问卷的编制[A];第十届全国心理学学术大会论文摘要集[C];2005年
9 陆勇;;工资改革浅议[A];上海烟草系统1999年度学术论文选编[C];1999年
10 周宗奎;;关于儿童社会技能的结构模型[A];第九届全国心理学学术会议文摘选集[C];2001年
中国博士学位论文全文数据库 前10条
1 顾乾屏;商业银行法人客户信用风险模型研究[D];清华大学;2009年
2 徐志春;我国商业银行中小企业 信用风险管理研究[D];华中科技大学;2012年
3 陈泽鹏;新创小型企业间接融资的信用风险评价研究[D];华南理工大学;2011年
4 熊大永;信用风险理论与应用研究[D];复旦大学;2003年
5 张健;信用风险的度量与管理研究[D];复旦大学;2003年
6 王国栋;信用风险参数估计的若干问题研究[D];天津大学;2009年
7 刘小坤;企业债券:信用风险与市场监管研究[D];复旦大学;2005年
8 杨军;关于国有商业银行信用风险成因与识别的研究[D];清华大学;2003年
9 方先明;商业银行信用风险预警管理系统研究[D];河海大学;2004年
10 齐巍巍;商业银行信用风险监管研究[D];东北农业大学;2005年
中国硕士学位论文全文数据库 前10条
1 王小华;信用风险结构模型的理论方法及实证研究[D];上海财经大学;2005年
2 金志博;基于KMV模型的上市中小企业信用风险研究[D];上海师范大学;2010年
3 王光;信用风险计量方法及我国银行应用的研究[D];厦门大学;2002年
4 陈开方;国有商业银行的信用风险管理研究[D];武汉理工大学;2003年
5 吴文静;基于KMV模型的不同地区上市公司信用风险的比较分析[D];浙江工商大学;2010年
6 熊枫;中国信用风险管理问题研究[D];华中师范大学;2004年
7 张琴;供应链信用风险控制研究[D];武汉理工大学;2010年
8 邓善科;基于内部评级法(IRB)的我国商业银行客户信息风险测量研究[D];浙江理工大学;2010年
9 柏雪怡;基于KMV模型的中小上市公司信用风险评价研究[D];东华大学;2011年
10 罗然然;银行零售业务信用风险建模问题研究[D];西南财经大学;2005年
中国重要报纸全文数据库 前10条
1 吴红军;农合机构谨防信用风险[N];金融时报;2007年
2 记者 桂雪琴;海外贸易须警惕信用风险[N];中国船舶报;2008年
3 本报记者 闫立良;中国首批信用风险缓释合约5日正式上线[N];证券日报;2010年
4 睢颖;论信用风险的社会控制[N];河北经济日报;2002年
5 记者 韩雪萌;银监会支持信用风险衍生产品创新[N];金融时报;2005年
6 秦媛娜;信用风险按级论价 短融发行利率跳高[N];上海证券报;2007年
7 记者 宋西林;中国信保力助企业“抗寒”[N];中国企业报;2008年
8 南通市对外贸易委员会 郑兴铎;外贸企业信用风险的控制[N];中国财经报;2000年
9 马一兵;国际贸易中对海运信用风险的防范[N];国际商报;2001年
10 赵晓强;规范关联交易防范信用风险[N];经济日报;2004年
 快捷付款方式  订购知网充值卡  订购热线  帮助中心
  • 400-819-9993
  • 010-62982499
  • 010-62783978